Если вы следите за профессиональными трейдерами или институциональными desk'ами, вы часто слышите про VWAP. Это не случайно: он один из самых важных ориентиров для оценки качества исполнения сделки. Понимание VWAP - это понимание того, как мыслят крупные участники.
Что такое VWAP
VWAP (Volume Weighted Average Price) - это средняя цена, взвешенная по объему. Он показывает, где в среднем участники действительно торговали, а не просто где цена проходила.
Как его использовать
- как ориентир справедливой цены;
- как динамическую поддержку или сопротивление;
- как фильтр для intraday-решений;
- как маркер, выгодно ли рынок уже ушел от средневзвешенной цены.
Ограничения
VWAP особенно полезен внутри дня и на ликвидных инструментах. На тонких парах он намного менее надежен.
Практика
Смотрите, торгуете ли вы выше или ниже VWAP, как цена реагирует на возврат к нему и растет ли объем на пробое. Это простое чтение часто дает больше пользы, чем сложная комбинация линий.